Czy rzeczywiście istnieją wady funduszy wzajemnych?
Nieuchronnie twoje zadanie domowe poprowadzi Cię do artykułów opisujących wady funduszy inwestycyjnych. Ale czy wszystkie te tak zwane wady funduszy inwestycyjnych są rzeczywiście wady funduszy inwestycyjnych?
Rzućmy okiem na kilka tak zwanych wad funduszy inwestycyjnych i sposobów ich uniknięcia.
Wada 1: Mutual Funds mają ukryte opłaty
Jeśli opłaty zostałyby ukryte, te ukryte opłaty z pewnością znalazłyby się na liście wad funduszy inwestycyjnych. Ukryte opłaty, które są opłakane, są właściwie określane jako opłaty 12b-1. Chociaż te opłaty 12b-1 nie są zabawne do zapłacenia, nie są ukryte. Opłata jest ujawniana w prospekcie funduszu powierniczego i można ją znaleźć na stronach internetowych funduszy inwestycyjnych. Wiele funduszy inwestycyjnych nie pobiera opłaty 12b-1. Jeśli uważasz, że opłata 12b-1 jest uciążliwa, zainwestuj w fundusz inwestycyjny, który nie pobiera opłaty. Ukryte opłaty nie mogą stanowić listy wad funduszy inwestycyjnych, ponieważ nie są ukryte i istnieją tysiące funduszy wzajemnych, które nie pobierają opłat 12b-1.
Wada 2: Fundusze wzajemne Brak płynności
Jak szybko możesz zdobyć pieniądze, jeśli sprzedajesz fundusz inwestycyjny w porównaniu do funduszy ETF, akcji i zamkniętych funduszy?
Jeśli sprzedajesz fundusz inwestycyjny, masz dostęp do gotówki następnego dnia po sprzedaży. ETF, akcje i fundusze zamknięte wymagają trzy dni po sprzedaży inwestycji. Nazywam mankamentem "brak płynności" wadą funduszy inwestycyjnych. Możesz znaleźć więcej płynności, jeśli zainwestujesz w swój materac.
Wada 3: Fundusze wzajemne mają wysokie koszty sprzedaży
Czy opłata za sprzedaż powinna zostać uwzględniona w niekorzystnej sytuacji na liście funduszy inwestycyjnych? Trudno jest uzasadnić płacenie prowizji od sprzedaży, gdy masz mnóstwo darmowych funduszy inwestycyjnych. Ale znowu trudno powiedzieć, że opłata za sprzedaż jest wadą funduszy inwestycyjnych, gdy masz tysiące opcji funduszy inwestycyjnych, które nie mają opłat za sprzedaż. Opłaty za sprzedaż są zbyt szerokie, aby można je było zaliczyć do mojej listy niedogodności funduszy inwestycyjnych.
Wada 4: Wzajemne fundusze i słaba realizacja transakcji
Jeśli kupisz lub sprzedasz fundusz inwestycyjny, transakcja odbędzie się przy zamknięciu rynku, niezależnie od czasu, w którym złożyłeś zamówienie na zakup lub sprzedaż funduszu inwestycyjnego. Uważam, że obrót funduszami wspólnego inwestowania jest prostą i bezstresową cechą struktury inwestycyjnej. Jednak wielu rzeczników i dostawców ETF-ów zwróci uwagę, że możesz handlować przez cały dzień z ETFami. Jeśli zdecydujesz się zainwestować w fundusze ETF nad funduszami inwestycyjnymi, ponieważ Twoje zamówienie może zostać wypełnione o godzinie 15:50 EST z ETF zamiast otrzymywać ceny od godz. 16:00 EST z funduszami inwestycyjnymi.
Wada 5: Wszystkie fundusze wzajemne mają wysokie zyski zysków kapitałowych
Jeżeli wszystkie fundusze inwestycyjne sprzedają udziały i przekazują zyski kapitałowe inwestorom jako wydarzenie podlegające opodatkowaniu, to znaleźliśmy zwycięzcę listy niedogodności na liście funduszy inwestycyjnych.
No cóż, nie wszystkie fundusze inwestycyjne zapewniają roczną dystrybucję zysków kapitałowych. Indeksuj fundusze inwestycyjne i efektywne podatkowo fundusze inwestycyjne co roku nie dokonują tych wypłat. Tak, jeśli mają zyski, muszą przekazać zyski akcjonariuszom. Jednak wiele funduszy inwestycyjnych (w tym indeksu funduszy inwestycyjnych i efektywnych podatkowo funduszy inwestycyjnych) to fundusze o niskich obrotach i nie generują zysków z zysków kapitałowych w skali rocznej.
Ponadto plany emerytalne (IRA, 401k. Itp.) Nie mają wpływu na zyski kapitałowe. Istnieją również strategie, aby uniknąć dystrybucji zysków kapitałowych, w tym zbierania strat podatkowych i sprzedaży funduszu inwestycyjnego przed dystrybucją.
Czy występują niedogodności związane z funduszami wzajemnymi?
Czy są wady funduszy inwestycyjnych? Absolutnie są wady funduszy inwestycyjnych. Istnieją wady i zalety inwestowania w każdy pojazd inwestycyjny.
Jeśli jednak natkniesz się na listę wad funduszy inwestycyjnych, przeanalizuj każdą pozycję na liście i ustal, czy ma to niekorzystne skutki dla funduszy wspólnego inwestowania lub dla niekorzystnej sytuacji konkretnego funduszu inwestycyjnego (lub dla instrumentów inwestycyjnych jako całości, niezależnie od struktura).