Definicja i strategia zarządzania portfelem dla inwestowania w fundusze wzajemne
Podobnie jak wiele najlepszych strategii inwestycyjnych i filozofii, rdzeń i satelita są proste i skuteczne, szczególnie w przypadku długoterminowych inwestycji typu "kup i trzymaj".
Definicja portfela podstawowego i satelitarnego
Core and Satellite to wspólny i sprawdzony w czasie projekt portfela inwestycyjnego, który składa się z "core", takiego jak fundusz inwestycyjny o dużej kapitalizacji indeksów giełdowych, który stanowi największą część portfela, oraz inne rodzaje funduszy - "satelita" "fundusze - każda składa się z mniejszych części portfela, aby utworzyć całość.
Głównym celem tego projektu portfela jest zmniejszenie ryzyka poprzez dywersyfikację (umieszczenie jaj w różnych koszach), a jednocześnie lepsze wyniki (uzyskanie wyższego zwrotu niż) standardowego wskaźnika wydajności, takiego jak indeks S & P 500 . Podsumowując, portfel Core and Satellite z nadzieją osiągnie ponadprzeciętne zwroty z poniŜszym średnim ryzykiem dla inwestora.
Rozpocznij od rdzenia
Najlepszym podstawowym pakietem akcji jest zróżnicowany fundusz podstawowy o dużej kapitalizacji, taki jak tani fundusz indeksowy S & P 500 . Rdzeń będzie stanowił największą część twojego portfela. Dobry procent w przypadku umiarkowanego portfela wynosi na przykład 30-40%.
Powód, dla którego fundusze o dużym kapitale działają dobrze, ponieważ zasoby podstawowe są takie, jak informacje na temat dużych spółek, takich jak Wal-Mart, GE, Exxon i Microsoft, są tak łatwo dostępne dla społeczeństwa, że niezwykle trudno inwestorom konsekwentnie na rynku, szczególnie w długim okresie.
Innymi słowy, jeśli nawet zawodowcy mają trudny czas na pokonanie S & P 500 , dlaczego mielibyście zrobić coś lepszego? Możesz dowiedzieć się więcej na temat tej koncepcji i uzasadnienia wykorzystania funduszy indeksowych czytając o hipotezie Efficient Markets (EMH) .
Dodaj satelity
Po zakupie dużego rdzenia, różne rodzaje funduszy - "satelity" - reprezentujące różne kategorie funduszy uzupełnią strukturę portfela funduszy wspólnego inwestowania w Core and Satellite.
Te inne fundusze mogą obejmować akcje o średniej kapitalizacji, akcje o niskiej kapitalizacji, akcje zagraniczne, obligacje o stałym dochodzie (obligacje), fundusze sektorowe i fundusze rynku pieniężnego. Te satelity są funduszami, które pomogą inwestorowi, jeśli uda mu się osiągnąć tę strategię, w uzyskaniu wyższych zwrotów niż benchmark, takich jak S & P 500 .
Co najmniej, a może przede wszystkim, projekt budowy portfela Core and Satellite może pomóc w zapewnieniu, że inwestorzy są dobrze zdywersyfikowani pomiędzy różnymi rodzajami aktywów (akcje, obligacje i gotówka) oraz różnymi kategoriami funduszy wzajemnych. Alokacja aktywów i składanie inwestycji może również pomóc inwestorowi osiągnąć rozsądne zwroty z uzasadnionego ryzyka.
Zastrzeżenie: Informacje na tej stronie są przeznaczone wyłącznie do celów dyskusji i nie należy ich interpretować jako porady inwestycyjne. W żadnym wypadku informacje te nie stanowią rekomendacji kupna lub sprzedaży papierów wartościowych.