Użyj tej miary zmienności, aby poprawić rozmieszczenie zamówień i analizę rynku
Średni prawdziwy zasięg (ATR) to wskaźnik zmienności , który pokazuje średnią wartość środka trwałego w danym przedziale czasu. Wskaźnik ma wiele zastosowań dla dziennych inwestorów. Pomaga w składaniu zamówień, ma tendencje intraday i może być wykorzystany jako trailing stop loss .
01 Badanie wskaźnika ATR
Wskaźnik ATR porusza się w górę iw dół, gdy zmiany cen w zasobach stają się większe lub mniejsze. Wskaźnik opiera się na ruchach cen, więc odczyt jest kwotą dolara. Na przykład odczyt ATR wynoszący 0,23 oznacza, że cena wynosi średnio 0,23 USD na każdym pasku cenowym. Na rynku forex wskaźnik pokaże pipsy, gdzie odczyt 0,0025 oznacza 25 pipsów.
Nowy odczyt ATR oblicza się, gdy upłynie każdy okres. Na wykresie jednominutowym każdy odczyt ATR jest obliczany co minutę. Na wykresie dziennym codziennie obliczany jest nowy ATR. Wszystkie te odczyty są wykreślane, aby utworzyć ciągłą linię, aby inwestorzy mogli zobaczyć, jak zmienność zmienia się z czasem.
Ponieważ ATR opiera się na tym, ile przesuwa każdy zasob, odczyt jednego zasobu nie jest porównywany z innymi aktywami w oderwaniu. Na przykład odczyt ATR na poziomie 0,50 może wydawać się wysoki, jeśli cena akcji wynosi 10 USD, ale na akcjach wycenionych na 100 USD, ATR wynoszący 0,50 może być uważany za niski. Dzieje się tak, ponieważ jeśli cena przesunie się o 0,50 USD na akcje o wartości 10 USD, oznacza to ruch o 5 procent ceny. Ruch o wartości 0,50 USD na akcje za 100 USD oznacza zmianę ceny o 0,5%.
Aby lepiej zrozumieć wskaźnik, oto w jaki sposób jest on obliczany.
Znalezienie A lub średniej wymaga najpierw znalezienia True Range (TR).
TR jest największym z następujących:
- Bieżąca wartość wysoka minus poprzednie zamknięcie .
- Bieżące niskie minus poprzednie zamknięcie.
- Obecny wysoki minus niski prąd.
To, czy liczba jest dodatnia, czy ujemna, nie ma znaczenia. W obliczeniach wykorzystywana jest najwyższa wartość bezwzględna.
Wartości są rejestrowane każdego dnia, a następnie pobierana jest średnia. Jeśli ATR jest uśredniony w 14 okresach czasu, formuła wygląda następująco:
- ATR = [(wcześniejsze ATR x 13) + prąd TR] / 14
02 Jak ATR może pomóc w decyzjach handlowych
ATR opisuje, jak bardzo zasoby zazwyczaj przemieszczają się w ciągu dnia. Day traderzy mogą wykorzystać te informacje do wykreślania celów zysku i określania, czy transakcja powinna zostać przyjęta.
Załóżmy, że czas przesuwa średnio 1 $ dziennie. Nie ma znaczących wiadomości, ale kurs jest już za 1,20 $ na dzień. Dzienny zakres (wysoki minus niski) wynosi 1,35 USD. Cena już przekroczyła średnią o 35%. Załóżmy, że inwestor otrzymuje sygnał kupna od strategii. Chociaż sygnał kupna może być ważny, ponieważ cena już znacznie się zwiększyła, zakładanie, że cena będzie nadal rosnąć i dalej zwiększać zasięg, może nie być rozważną decyzją. Handel jest sprzeczny z szansami. Wykres pokazuje to w akcji.
Ponieważ cena już znacznie wzrosła i przesunęła się bardziej niż przeciętnie, cena prawdopodobnie spadnie, pozostając w ustalonym przedziale cenowym. Kupując, gdy cena jest bliska górnej granicy dziennego przedziału - a zasięg jest znacznie poza średnią - nie jest rozważny, sprzedaży lub zwarcia , w tym przypadku, często jest lepszym wyborem, zakładając prawidłowy sygnał handlowy.
Wpisy i wyjścia nie powinny opierać się wyłącznie na ATR. ATR to narzędzie używane w połączeniu ze strategią pomagającą filtrować transakcje. Na przykład w powyższej sytuacji sprzedawca nie powinien sprzedawać ani skracać tylko dlatego, że cena wzrosła, a dzienny zakres jest większy niż zwykle. Tylko wtedy, gdy pojawi się ważny sygnał sprzedaży, w oparciu o strategie handlowca, ATR pomoże potwierdzić transakcję.
Odwrotność może również wystąpić, jeśli cena spadnie, handluje w pobliżu najniższego dnia, a przedział cenowy na dzień jest większy niż zwykle. W takim przypadku, jeśli strategia wytwarza sygnał sprzedaży, należy go unikać lub podejmować z dużą ostrożnością. Choć cena może nadal spadać, jest to sprzeczne. Bardziej prawdopodobne jest, że cena wzrośnie i utrzyma się pomiędzy dziennym wysokim i niskim poziomem już ustalonym. Sygnał kupowania strategii jest wymagany do zakupu w tym przypadku, ponieważ ATR nie działa samodzielnie.
Przyjrzyj się także historycznym dziennym odczytom ATR. ATR nie jest statyczny, więc nawet jeśli cena może być wyższa od bieżącego dziennego ATR, w oparciu o historię ruch może być całkiem normalny.
03 Dzień handlu ATR Tendencies
Jeśli korzystasz z ATR na wykresie dnia, na przykład przez jedną lub pięć minut, ATR wzrośnie szybciej zaraz po otwarciu rynku. W przypadku akcji, kiedy główne amerykańskie giełdy otwarte są o 9:30, ATR wznosi się. Dzieje się tak dlatego, że podczas korzystania z wykresu jednominutowego wskaźnik śledzi, ile przesuwa się jedna minuta paska. Ponieważ otwarcie jest najbardziej niestabilną porą dnia , ATR przesuwa się w górę, aby pokazać, że zmienność jest wyższa niż w ubiegłym roku.
Po skokowej wartości ATR zazwyczaj spędza większość dnia na zmniejszaniu się. Oscylacje wskaźnika ATR w ciągu dnia nie dostarczają wielu informacji, z wyjątkiem tego, ile cena przesuwa się średnio co minutę (przy użyciu wykresu jednominutowego). W ten sam sposób wykorzystano dzienną wartość ATR, aby sprawdzić, ile przesunie się dany składnik aktywów w ciągu dnia. Dzienni inwestorzy mogą wykorzystać jednominutowy ATR do oszacowania, ile cena może przenieść za pięć lub dziesięć minut. Może to pomóc w ustaleniu celów zysku lub zleceń stop loss.
Jeśli ATR na wykresie jednominutowym wynosi 0,03, cena wynosi 0,03 USD za minutę. Jeśli inwestor przewiduje wzrost ceny i kupuje, może oczekiwać, że cena zajmie co najmniej pięć minut, aby zyskać 0,15 USD. Ten rodzaj analizy pomaga w formułowaniu oczekiwań co do prawdopodobnego lub mało prawdopodobnego wystąpienia. Handlowcy czasami myślą, że jak tylko wejdą do handlu, cena w magiczny sposób wzrośnie do ich celu zysku . Badanie ATR pokazuje rzeczywiste tendencje ruchowe ceny. Wykonaj oczekiwany zysk, podziel go przez ATR i zazwyczaj jest to minimalna liczba minut, które potrwają, zanim cena osiągnie docelowy zysk.
ATR zmienia się i często zanika w ciągu dnia, ale ATR nadal dobrze ocenia, jak daleko możemy się spodziewać, aby cena się przesunęła i jak długo to potrwa.
04 ATR Trailing Stop Loss
ATR jest powszechnie stosowany jako trailing stop loss. W czasie handlu spójrz na bieżący odczyt ATR. Umieść stop loss na wielokrotności ATR. Dwa są powszechne, co oznacza, że w przypadku kupowania, umieszczasz stop loss na 2 x ATR poniżej ceny wejścia, lub 2 x ATR powyżej ceny wejścia, jeśli są spięte.
Stop loss działa tylko w celu zmniejszenia ryzyka lub zablokowania zysku. Jeśli długo, a cena porusza się korzystnie, nadal przesuwaj stop loss do 2 x ATR poniżej ceny. Stop loss tylko przenosi się w górę, nie w dół. Po przesunięciu w górę pozostaje tam, dopóki nie można go przesunąć w górę, lub handel zostaje zamknięty w wyniku spadku ceny, aby osiągnąć końcowy poziom straty stopu. Ten sam proces działa w przypadku krótkich transakcji. Stop loss jest tylko przesunięty w dół.
Na przykład długa transakcja wynosi 10 USD, a ATR 0.10. Złóż stop loss na 9,80 $. Cena wzrasta do 10,20 USD, a ATR pozostaje na poziomie 0,10. Stop loss jest teraz przenoszony do 10 $, czyli 2 razy ATR poniżej aktualnej ceny. Gdy cena wzrośnie do 10,50 USD, stop loss przesunie się do 10,30 USD, blokując co najmniej 0,30 USD zysku z handlu.