Definicja funduszy komunalnych, zalety i wady
Jeśli chodzi o inwestowanie, fundusz mieszany to najczęściej zestaw połączonych aktywów, podobnych do funduszy inwestycyjnych , pochodzących z wielu kont klientów.
Fundusze komunalne, rodzaj oddzielnego konta, mogą być profesjonalnie zarządzane przez jednego lub więcej menedżerów.
Fundusze mieszane a fundusze wzajemne
Fundusze mieszane i fundusze wspólnego inwestowania mają podobne atrybuty, a także pewne różnice. Oto podstawowe sposoby, jakimi są wspólne fundusze i fundusze inwestycyjne:
- Łączone aktywa : fundusze mieszane i fundusze wspólnego inwestowania składają się z aktywów pochodzących z wielu kont, klientów lub inwestorów. Oba rodzaje funduszy zazwyczaj inwestują w papiery wartościowe jednej (lub kombinacji) kategorii aktywów pierwotnych, którymi są akcje, obligacje i środki pieniężne.
- Profesjonalne zarządzanie : Podobnie jak fundusze inwestycyjne, fundusze mieszane mogą być zarządzane przez jednego menedżera lub zespół menedżerów. Zarząd decyduje, które papiery wartościowe kupić dla portfela i określa terminy obrotu papierami wartościowymi.
Oto podstawowe różnice między funduszami mieszanymi i funduszami wspólnego inwestowania:
- Rejestracja w SEC : fundusze wzajemne muszą zarejestrować się w Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (SEC) , podczas gdy fundusze mieszane nie są zarejestrowanymi papierami wartościowymi. To US Office of Comptroller of the Currency i organy regulacyjne państwa sprawują nadzór nad funduszami mieszanymi.
- Wydatki : Ponieważ fundusze mieszane wymagają mniejszej struktury prawnej i nadzoru, wydatki są zazwyczaj niższe, szczególnie w porównaniu z aktywnie zarządzanymi funduszami inwestycyjnymi .
- Ujawnianie informacji i informacje dla inwestorów : Fundusze mieszane mogą oferować swoim inwestorom i potencjalnym inwestorom opis planu zbiorczego (SPD), podczas gdy fundusze inwestycyjne są zobowiązane do przedstawienia prospektu emisyjnego .
Dlaczego warto zainwestować w popularne fundusze? Zalety i wady
Fundusze mieszane mają te same zalety i wady, co fundusze inwestycyjne, podczas gdy niektóre wady i zalety są unikalne dla funduszy mieszanych.
Oto główne zalety funduszy mieszanych:
- Professional Managemen t: Fundusze mieszane tworzone są dla celów efektywności, gdzie doradca, menedżer pieniędzy lub zespół menedżerów mogą korzystać ze wszystkich swoich najlepszych pomysłów na jedno konto, a nie dziesiątki lub setki indywidualnych kont. Takie rozwiązanie może być korzystne dla klienta i doradcy.
- Niskie koszty : Efektywność funduszy mieszanych przekłada się na niższe koszty, które często są niższe od średnich kosztów aktywnych aktywnie zarządzanych funduszy inwestycyjnych.
- Dywersyfikacja : Podobnie jak w przypadku funduszy inwestycyjnych, fundusze mieszane często składają się ze zróżnicowanej mieszanki papierów wartościowych, takich jak akcje, obligacje i gotówka. Dywersyfikacja może oferować niższe ryzyko rynkowe w porównaniu z tradycyjnym portfelem składającym się z 10 do 20 spółek o dużej kapitalizacji.
Oto kilka wad funduszy mieszanych:
- Niska względna płynność : W przeciwieństwie do funduszy inwestycyjnych inwestorzy mogą nie mieć szybkiego dostępu do gotówki z funduszem o zmiennej nazwie. Wynika to z faktu, że fundusze mieszane zazwyczaj nie mają dużych kwot w zarządzanych aktywach i dlatego zarządzanie nimi może ograniczać szybkość dostępu klientów do gotówki.
- Śledzenie wydajności : w świecie, w którym informacje są dostępne w czasie rzeczywistym, dane o skuteczności w funduszach mieszanych nie są tak dostępne, jak fundusze inwestycyjne i fundusze ETF . Dzieje się tak dlatego, że fundusze mieszane nie są zarejestrowane i nie mają symboli ticketów, które można śledzić na prawie każdej stronie internetowej, tak jak w przypadku papierów wartościowych notowanych na giełdzie.
Dolna linia na temat kupowania funduszy mieszanych
Inwestowanie w fundusze mieszane może być dobrym wyborem, ale pamiętaj, aby najpierw wykonać pracę domową. Zacznij od zapoznania się z funduszem SPD i sprawdzenia doświadczenia i pochodzenia zarządzającego funduszem. I, jak zawsze, upewnij się, że fundusz jest zgodny z twoim osobistym celem inwestycyjnym i tolerancją na ryzyko.
Dobrze jest także upewnić się, że okres utrzymywania jest zgodny z celami funduszu mieszanego i że nie ma potrzeby natychmiastowej płynności.
Innymi słowy, fundusze przemieszane mogą nie być idealne do krótkoterminowych celów inwestycyjnych, takich jak fundusze kryzysowe i horyzonty czasowe krótsze niż jeden rok.
Zastrzeżenie: Informacje na tej stronie są przeznaczone wyłącznie do celów dyskusji i nie należy ich interpretować jako porady inwestycyjne. W żadnym wypadku informacje te nie stanowią rekomendacji kupna lub sprzedaży papierów wartościowych.