Dlaczego i kiedy należy wziąć pod uwagę utrzymywanie aktywów inwestycyjnych w wielu firmach
Ale czy każdy inwestor powinien rozłożyć aktywa pomiędzy różne firmy finansowe, czy też decyzja jest podejmowana indywidualnie dla każdego przypadku? Jakie są dobre powody, aby inwestować w więcej niż jedną spółkę funduszy inwestycyjnych?
Dlaczego i kiedy należy utrzymywać aktywa inwestycyjne w więcej niż jednej firmie?
Kiedy posiadasz fundusze inwestycyjne, zwykle są one przechowywane w imieniu inwestora i nie stanowią aktywów towarzystwa funduszy inwestycyjnych ani firmy maklerskiej. Z tego powodu inwestorzy powinni pamiętać, że jest bardzo mało prawdopodobne, aby towarzystwo funduszy inwestycyjnych lub firma brokerska poniosły klęskę, a tym samym spowodować utratę pieniędzy przez inwestorów.
W przypadku wystąpienia ekstremalnego i rzadkiego zdarzenia, takiego jak upadłość, oraz gdy fundusze i towarzystwo funduszy kapitałowych są odrębnymi podmiotami prawnymi, wierzyciele towarzystwa funduszy inwestycyjnych nie mogli żądać aktywów funduszy, aby spłacić zobowiązania dłużne spółki w związku z bankructwem. W tym najgorszym scenariuszu towarzystwo funduszy inwestycyjnych zbankrutowałoby, ale nie fundusze wzajemne. Aktywa każdego funduszu pozostałyby w areszcie ochronnym banku powierniczego funduszu. W rezultacie inwestorzy nadal mogliby umarzać lub przenosić fundusze wspólnego inwestowania na inną firmę.
Czy inwestorzy objęci inwestowaniem w fundusze wzajemne są objęci stratami inwestycyjnymi?
W nietypowym przypadku, gdy brakuje niektórych lub wszystkich środków pieniężnych i papierów wartościowych klienta, ubezpieczenie Securities Investor Protection Corporation (SIPC) pokrywa straty do 500 000 USD (maksymalnie 250 000 USD w przypadku strat pieniężnych).
Dlatego, jeśli inwestor chciałby grać tak bezpiecznie, jak to możliwe, nie posiadałby więcej niż 500 000 $ w funduszach wspólnego inwestowania w jednej firmie.
Należy również pamiętać, że SIPC chroni inwestorów przed bankructwem lub niewypłacalnością firmy maklerskiej. Towarzystwa funduszy inwestycyjnych nie są firmami brokerskimi, więc ich klienci nie otrzymują ochrony SIPC. Tak więc jedyną inwestycją w prawdziwe fundusze ochrony inwestora jest posiadanie gotówki na rachunku oszczędnościowym lub rachunku depozytowym będącym własnością firmy maklerskiej.
Ważne jest, aby pamiętać, że bankructwo towarzystwa funduszy inwestycyjnych, zwłaszcza dużego banku, takiego jak Vanguard czy Fidelity, prawdopodobnie nie będzie miało ekstremalnych problemów finansowych, które mogłyby zaszkodzić inwestorom. Jedynym realnym zagrożeniem, na jakie obawiają się inwestorzy funduszy powierniczych, jest ryzyko rynkowe (utrata kapitału). Ale nawet wtedy to samo ryzyko stanowi część możliwości osiągnięcia wysokich zysków.
Aby osiągnąć właściwą dywersyfikację, inwestorzy powinni skupić się bardziej na dywersyfikacji pomiędzy kilkoma funduszami wspólnego inwestowania, a nie towarzystwami funduszy inwestycyjnych.
Źródło: Vanguard Investments za pośrednictwem niepomnego inwestora: czy bezpieczniej jest korzystać z wielu funduszy?
Zastrzeżenie: Informacje na tej stronie są przeznaczone wyłącznie do celów dyskusji i nie należy ich interpretować jako porady inwestycyjne. W żadnym wypadku informacje te nie stanowią rekomendacji kupna lub sprzedaży papierów wartościowych.