Czy powinieneś wypłacić 4 procent na emeryturę? Lub tylko 3 procent?
Ile pieniędzy możesz bezpiecznie wypłacić z portfela emerytalnego?
Do niedawna powszechnie przyjęta zasada mówiła, że każdego roku wycofuje 4 proc .
Jednak obecnie eksperci twierdzą, że 3 procent może być lepiej.
Więc co to jest?
Dlaczego zasada 4 procent jest tak popularna?
Wracają do studium z 1994 r. Doradcy finansowego Billa Bengena. Badanie wykazało, że główna inwestycja emerytów, którzy każdego roku wycofali 4 procent z ich portfela, pozostała w większości nienaruszona.
Osiągnęli to, utrzymując konserwatywny portfel, który zapewniał wystarczającą liczbę rocznych zwrotów, aby dotrzymać kroku inflacji.
Tak, zleceniodawca zmniejszy się z czasem. Jednak w tak wolnym tempie, że emeryt będzie statystycznie prawdopodobne, aby utrzymać swoje portfolio przez całe życie.
Od dziesięcioleci 4 procent jest standardowym protokołem określającym, ile trzeba zaoszczędzić na emeryturę .
Portfel emerytalny o wartości 1 miliona USD zapewni ci dochód emerytalny w wysokości 40 000 USD rocznie (1 000 000 razy 0,04 równowartość 40 000 USD).
Portfel o wartości 700 000 USD zapewni ci dochód emerytalny w wysokości 28 000 $ rocznie (700 000 razy 0,04 to 28 000 $).
Jednak wyniki rynkowe z 2012 r. Sprawiają, że inwestorzy kwestionują zasadę 4 procent. Niektórzy doradcy finansowi obawiają się, że 4 procent jest zbyt agresywne w stosunku do stopy wycofania. Zmienili swoje zalecenie na 3-procentowy odsetek wypłat.
Czemu? Dwa powody: inflacja i niższe wartości portfela.
Co ma z tym wspólnego inflacja?
Kiedy Bengen przeprowadził benchmark 4 procent badania w 1994 roku, zwrot, który można uzyskać z konserwatywnych inwestycji, takich jak obligacje, CD i bony skarbowe był przyzwoity. Następnie, w kwietniu 2012 r., Zwrot z tych konserwatywnych inwestycji był prawie zerowy.
W tym samym czasie inflacja była również prawie zerowa.
Właściwe jest, aby "bezpieczne powroty" były dostosowane do inflacji. Innymi słowy, zwroty w stosunku do inflacji są podobne, nawet jeśli surowe liczby uległy zmianie.
Ale rok 2012 nie był normalny, a ostatnie lata trwają wraz z tym trendem. Jednak stopy procentowe nie mogą pozostać tak niskie na zawsze. Jest szansa - nie gwarancja - że inflacja może wzrosnąć w ciągu najbliższych kilku lat w wyniku tak niskich stóp procentowych.
Jeśli tak się stanie, jest szansa, że zwrot z bezpiecznych / konserwatywnych inwestycji nie nadąży za inflacją. W takim przypadku 4 procent może być zbyt agresywne w stosunku do stawki wycofania.
Co z niższymi wartościami portfela?
Wartość twojego portfela jest zmienna. To zależy od tego, jak dobrze radzi sobie rynek. Jeśli zastosujesz zasadę 4 procent, dostosujesz styl życia w oparciu o zmienność rynku .
Na przykład podczas biegu byków twoje portfolio może wynosić 1 milion dolarów. Oznacza to, że będziesz żył za 40 000 $ rocznie. Podczas upadku rynku Twoje portfolio może spaść do 850 000 $. Jeśli zastosujesz zasadę 4 procent, w tym roku będziesz miał tylko 34 000 $.
Co się stanie, jeśli nie możesz żyć mniej? Jeśli potrzebujesz 40 000 $, aby zapłacić rachunki , w efekcie sprzedasz więcej swojego portfela, gdy rynek się obniży.
To najgorszy czas na sprzedaż.
To częściowo dlatego, że dzisiejsi doradcy finansowi mówią ludziom, aby planowali 3-procentowy odsetek wypłat. Ta rada jest zgodna z ideą "nadziei na najlepszy, plan na najgorszy". Zaplanuj niezbędne wydatki na 3 procent. Jeśli spadną zapasy i będziesz zmuszony wypłacić 4 procent na pokrycie rachunków, nadal będziesz bezpieczny.
Co to znaczy?
Oznacza to, że ten sam portfel o wartości 1 miliona USD wygeneruje dochód w wysokości 30 000 USD rocznie zamiast 40 000 USD.
Nie panikuj, jeśli zbliżasz się do emerytury, a twoje portfolio nie jest bliskie milionowi lub więcej. Jest to wyłącznie do celów planowania. Inne czynniki, takie jak emerytura, ubezpieczenie społeczne, tantiemy i nieruchomości na wynajem, zmienią obliczenia.
Twoje wydatki na emeryturze mogą być niższe niż myślisz. Gdy Twoja pożyczka zostanie spłacona, a twoje dzieci zarabiają pieniądze, twoje rachunki będą znacznie mniejsze.
Twoja stawka podatku podczas przejścia na emeryturę również może się zmniejszyć.
Najważniejsze? Ustal priorytet oszczędzania na emeryturę . Oszczędzaj agresywnie poprzez plany 401 (k), Roth IRA i inne długoterminowe inwestycje, takie jak posiadanie nieruchomości na wynajem. Będziesz wdzięczny sobie, gdy będziesz starszy, ponieważ będziesz mógł cieszyć się emeryturą z większym spokojem umysłu.