Przewodnik po inwestowaniu w ostateczną granicę
Inwestuj w Afryce: na północ, na południe lub pomiędzy?
W przeciwieństwie do Europy i Ameryki Południowej, inwestycje w Afryce różnią się nieco w zależności od regionu. Północna Afryka jest bardzo podobna do dużej części Bliskiego Wschodu pod względem aktywów naftowych i głównych gałęzi przemysłu, a RPA jest uważana za bardziej rozwinięty rynek z silnym przemysłem wydobywczym. Afryka Subsaharyjska jest nadal szeroko niedostępna dla międzynarodowych inwestorów i obejmuje mniej rozwinięte gospodarki.
Republika Południowej Afryki jest najpopularniejszym sposobem inwestowania w Afryce. Kierując się głównie surowcami i górnictwem, kraj ten jest największym producentem złota, platyny i chromu na świecie. Jednak sektor rolny i bankowy kraju jest również dość spory, a jego klasa konsumencka powoli zmniejsza zależność od eksportu i napędza wzrost usług krajowych.
Północna Afryka składa się z Algierii, Egiptu, Libii, Mauretanii, Maroka, Tunezji i Sahary Zachodniej. Wiele z tych krajów znane jest z rozległych rezerw ropy naftowej.
Na przykład Libia posiada największe rezerwy ropy w Afryce i ósme co do wielkości rezerwy na świecie. Ponad dziesięć procent całej ropy importowanej do Europy pochodziło z Libii. Wielonarodowe firmy mają udziały w wielu z tych rezerw ropy naftowej, chociaż polityka często przeszkadza w operacjach.
Łatwo inwestuj w Afryce dzięki funduszom ETF i funduszom wzajemnym
Najłatwiejszym sposobem inwestowania w Afryce są fundusze ETF i fundusze inwestycyjne .
Te fundusze są nie tylko przedmiotem obrotu na amerykańskich giełdach papierów wartościowych, ale także zawierają wbudowaną dywersyfikację i koszt znacznie mniejszy niż ręczne budowanie portfela z amerykańskimi kwitami depozytowymi (ADR) lub zagranicznymi akcjami, które handlują na zagranicznych giełdach papierów wartościowych.
Najbardziej popularnym ETFem południowoafrykańskim jest MSCI South Africa Index Fund (NYSE: EZA), który stanowi jedyną czystą grę na inwestycje w kraju. Jednak fundusz ETF S & P na Bliskim Wschodzie i Afryce na Bliskim Wschodzie i Afryce (NYSE: GAF) ma również ponad 80-procentową ekspozycję na ten kraj, co sprawia, że jest on bardziej zróżnicowany w kraju i regionie.
Ponieważ reszta Afryki nie jest tak popularna, istnieje tylko kilka szerokich możliwości inwestowania w regionie. Pierwszą opcją jest zakup funduszy ETF na Bliskim Wschodzie i Frontier Market, które obejmują ekspozycję na kraje afrykańskie. Ponieważ wiele krajów afrykańskich ma ogromne zasoby naturalne, drugą opcją jest inwestowanie w towary ETF, takie jak te skupione na miedzi i złocie.
Najpopularniejsze ETFy inwestujące w Afryce to:
- Wektory rynku Afryka Indeks ETF (NYSE: AFK)
- SPF S & P Bliski Wschód i Afryka ETF (NYSE: GAF)
- Portfolio krajów regionu MENA (NYSE: PMNA)
- Middle East Dividend ETF (NYSE: GULF)
- ETF firmy Fontier Markets (NYSE: FRN)
Inwestuj w Afryce: Korzyści i ryzyko
Według korporacji Overseas Private Investment Corporation (OPIC) i UNCTAD Afryka oferuje najwyższy zwrot z bezpośrednich inwestycji zagranicznych na świecie. Ale istnieje również wiele unikalnych zagrożeń, na jakie narażają się inwestujące w Afryce. Od wojen domowych po ryzyko polityczne , firmy napotykają szereg przeszkód konkurujących w obiecujących gospodarkach regionu.
Korzyści z inwestowania w Afryce obejmują:
- Zasoby naturalne . Afryka ma ogromną ilość zasobów naturalnych , od ropy naftowej i diamentów po złoto i uran. Wiele z tych zasobów naturalnych pozostaje niewykorzystanych ze względu na niską gęstość zaludnienia oraz brak infrastruktury i finansowania.
- Duża populacja . Populacja Afryki stanowi około 14,72% światowej populacji, z około miliardem mieszkańców na ponad 60 terytoriach. Stwarza to ogromne możliwości dla towarów konsumpcyjnych, takich jak telekomunikacja i bankowość.
- Relatywnie Nierozwinięty . Afryka pozostaje względnie niezagospodarowana, a dochód na mieszkańca jest niższy niż reszta świata. Oznacza to, że mogą istnieć ogromne możliwości rozwoju w przyszłości, ponieważ populacja rośnie i staje się bogatsza.
Ryzyko inwestowania w Afryce obejmuje:
- Problemy rządowe . Niektóre rządy w Afryce znane są z korupcji lub braku polityki. Korupcja może prowadzić do wielu problemów, od wymuszeń po nacjonalizację, a brak polityki może skomplikować prowadzenie działalności gospodarczej.
- Brak infrastruktury . Afryka ma niską gęstość zaludnienia i dochód na mieszkańca, co przyczynia się do jej braku infrastruktury. Utrudnia to firmom uzyskanie energii elektrycznej, dróg i innych niezbędnych komponentów do działania w niektórych obszarach.
- Konflikty regionalne . Afryka jest dobrze znana z wojen domowych i konfliktów, które odcisnęły piętno na ludności. Zmiany w przepisach mogą być bardzo trudne dla firm, ponieważ powoduje to dużą dozę niepewności.
Inwestorzy powinni dokładnie rozważyć korzyści i ryzyko związane z inwestowaniem w Afryce przed objęciem jakichkolwiek stanowisk. Ogólnie dobrym pomysłem jest przeznaczenie niewielkiego procentu zasobów na bardziej ryzykowne regiony, takie jak Afryka, w celu maksymalizacji zwrotów skorygowanych o ryzyko.