Co powinieneś zrobić, gdy rynek się skończy?
W przypadku korekty rynkowej (spadek o 10%) lub pełnego rynku niedźwiedzia (spadek o co najmniej 20%) istnieją działania, które inwestorzy mogą podjąć, aby zabezpieczyć się przed dalszymi spadkami lub skorzystać z możliwości zakupu lub obu.
Jednak zaczniemy od najlepszej ochrony, która ma miejsce przed korektą lub bessy.
Know Your Risk Tolerance
Jeśli myślisz, że będziesz chciał zeskoczyć z największej kolejki górskiej w parku rozrywki, nie powinieneś się do tego przyzwyczajać! W świecie inwestycyjnym jest to odrobina samoświadomości zwanej tolerancją na ryzyko , która jest terminem inwestycyjnym dotyczącym wielkości ryzyka rynkowego, w szczególności zmienności (wzlotów i upadków), którą inwestor może tolerować. Zwykle oceniana za pomocą kalkulatora lub kwestionariusza, tolerancja ryzyka jest często używana do klasyfikowania inwestorów jako agresywnych, umiarkowanych lub konserwatywnych.
Na przykład kwestionariusz tolerancji ryzyka może zadawać kilka pytań przy różnych scenariuszach rynkowych, a inwestor będzie przewidywał ich reakcję na dany scenariusz rynkowy i odpowiednio odpowie na pytania.
Przykładowe pytanie brzmi: "Co byś zrobił, gdyby giełda spadła o 20% w ciągu jednego roku? Czy A) Nic nie robisz, B) Zaczekaj kilka miesięcy, aby podjąć decyzję, lub C) Sprzedaj swoje zapasy natychmiast .? "
Agresywny inwestor prawdopodobnie odpowiedziałby "A", umiarkowanemu inwestorowi "B" i konserwatywnemu inwestorowi "C". Zamiarem ankiety jest pomoc inwestorowi w zbudowaniu portfela inwestycji, z którymi inwestor będzie się czuł przez długi czas. Odejście od strategii inwestycyjnej gwałtownie z powodu działalności giełdowej zwykle nie jest najlepszą reakcją.
Dlatego kwestionariusz tolerancji ryzyka powinien pomóc inwestorowi przewidywać i zapobiegać złym zachowaniom inwestorskim.
Nic nie rób i zachowaj spokój dzięki znajomości historii rynku
Jeśli przygotowałeś swój portfel, aby spełnić swoje cele i przydatność, a Ty jesteś długoterminowym inwestorem, nie ma potrzeby robienia niczego, gdy rynek spada.
Jednak nadal jest zrozumiałe, jeśli poważna korekta rynku sprawia, że jesteś nerwowy. To naturalne, że trzeba coś zrobić, gdy media nieustannie ostrzegają przed negatywnymi skutkami rynkowymi.
Aby zachować spokój, nie robiąc nic w czasie burzy, oto kilka historii na temat korekt rynkowych do rozważenia:
- Korekta o 10% odbywa się średnio raz w roku. Średni czas regeneracji w przypadku spadku o 10% lub więcej wynosi około 10 miesięcy.
- Historyczny średni zwrot z akcji od 1950 r. Wynosił około 10%.
- Jeśli portfel jest umiarkowanie alokowany (tj. 60% akcji, 40% obligacji), zazwyczaj nie spadnie tak daleko, jak rynek akcji. Na przykład, gdy rynek spadnie o 10%, umiarkowany portfel funduszy inwestycyjnych może spaść gdzieś pomiędzy 5% a 7%, w zależności od alokacji.
Jedynymi inwestorami na rynku, którzy mają dobry powód do sprzedaży akcji podczas korekty, są ci, którzy potrzebują gotówki natychmiast lub w ciągu najbliższych kilku miesięcy.
Ogólnie rzecz biorąc, żadna gotówka potrzebna w ciągu trzech lat nie powinna być inwestowana w akcje, obligacje lub fundusze inwestycyjne.
Jak inwestować na rynku niedźwiedzi
Inwestowanie na bessy jest równoznaczne z przygotowaniem do korekty rynkowej.
Jak już wiesz, nie jest rozsądne, aby próbować czasu na rynku, skacząc i tracąc na zapas i obligacji funduszy inwestycyjnych, ale może być mądry, aby małe i celowe kroki, dostosowując alokację aktywów swojego portfela.
Alokacja aktywów jest największym czynnikiem wpływającym na całkowitą efektywność portfela, szczególnie w długim okresie. Dlatego inwestor może być po prostu przeciętny przy wyborze inwestycji, ale dobry w taktycznej alokacji aktywów i mieć lepsze wyniki, w porównaniu z inwestorami technicznymi i fundamentalnymi, którzy mogą być dobrzy w wyborze inwestycji, ale mają słabe terminy z alokacją aktywów.
Oto przykład taktycznego alokacji aktywów : Powiedzmy, że widzisz klasyczne oznaki dojrzałego hossy, takie jak wysokie wskaźniki P / E i rosnące stopy procentowe, a nowy bessy wydaje się być na horyzoncie. Możesz wtedy zacząć zmniejszać ekspozycję na bardziej ryzykowne fundusze akcji i swój ogólny przydział akcji i zacząć budować swój fundusz obligacji i pozycje funduszy rynku pieniężnego.
Przyjmijmy również, że twoja docelowa (lub "normalna") alokacja to 65% funduszy akcji, 30% funduszy obligacji oraz 5% funduszy rynku pieniężnego / pieniężnego. Gdy zobaczysz wskaźniki P / E na wysokich poziomach, nowe dane na temat głównych indeksów rynkowych i rosnące stopy procentowe, możesz cofnąć ryzyko o 50% akcji, 30% obligacji i 20% gotówki.
Jak skorzystać z korekty rynku
Jeśli jesteś inwestorem długoterminowym, korekta rynku może być powodem do świętowania, a nie obawy. Najlepszym okresem do kupienia jest sytuacja, gdy ceny są niskie, a korekta rynkowa powoduje sprzedaż akcji.
Jeśli denerwujesz się kupowaniem, gdy rynek spada, lub jeśli podejrzewasz, że popełnisz jakiś błąd, kupując fundusze inwestycyjne na rynku, możesz podjąć inteligentne środki zapobiegawcze za pomocą strategii uśredniania kosztów dolara (DCA). , który po prostu kupuje akcje inwestycji w regularnych odstępach czasu. Kupujesz, gdy ceny są wysokie, niskie i pośrednie. To zasadniczo "uśrednia" ceny w dół, co z czasem zwiększa twoje fundusze.
Możesz DCA, ustanawiając systematyczny plan inwestycyjny , znany również jako SIP, cykliczny plan inwestycyjny lub okresowy plan inwestycyjny. SIP to automatyczna strategia oszczędnościowa, która pozwala osobie wybrać ustaloną kwotę w dolarach (lub określoną liczbę akcji w przypadku korzystania z inwestycyjnych papierów wartościowych, takich jak akcje, fundusze powiernicze lub fundusze ETF) oraz wybrać ustaloną częstotliwość depozytu lub inwestycji, np. w postaci miesięcznej lub kwartalnej. Rachunek płynny, taki jak rachunek rynku pieniężnego lub rachunek oszczędnościowy, jest zazwyczaj wykorzystywany do finansowania płatności, które następnie obejmują zakup udziałów w wybranym rodzaju inwestycji.
Zastrzeżenie: Informacje na tej stronie są przeznaczone wyłącznie do celów dyskusji i nie należy ich interpretować jako porady inwestycyjne. W żadnym wypadku informacje te nie stanowią rekomendacji kupna lub sprzedaży papierów wartościowych.