Unikanie wspólnego błędu inwestycyjnego
Sprowadza się do podstawowej matematyki.
Wolne od podatku obligacje komunalne plasują się mniej niż zwykłe obligacje podlegające opodatkowaniu
Truizmem jest to, że wolne od podatku obligacje komunalne dają mniej niż ich podlegające opodatkowaniu odpowiedniki (obligacje korporacyjne, obligacje skarbowe itp.). Aby umieścić je na parzystości, musisz obliczyć coś znanego jako podlegający opodatkowaniu dochód równoważny, o którym możesz przeczytać więcej . Od 2016 r. 20-letnie obligacje korporacyjne AAA, w pełni opodatkowane, osiągają 3,90%, a obligacje komunalne 20A bez opodatkowania AAA dają 2,19%.
Ta różnica 1,71% nie jest nieznaczna.
Wyobraź sobie, że masz 100 000 $ w swoim Roth IRA, zbudowanym przez lata ostrożnego oszczędzania pieniędzy . Główną zaletą twojego Roth IRA jest to, że praktycznie wszystkie dochody uzyskane w jego ochronnej powłoce są wolne od podatków. Nie ma podatków od dywidend, podatków od odsetek, podatków od czynszów ani podatków od zysków kapitałowych . W tym przypadku będziesz patrzył na dwie obligacje, z których obie są oceniane jako AAA, a obie z nich dojrzewają za 20 lat.
Jednak obligacja korporacyjna zapłaci ci 3 900 dolarów rocznie, podczas gdy obligacja komunalna będzie ci płacić 2190 dolarów rocznie. Żadna racjonalna osoba nie zrezygnowałaby z 1,710 $ z darmowej gotówki, która siedzi na stole. Siła twojego Rotha IRA jest tak wielka, że sprawia, że obligacje korporacyjne są również wolne od podatku!
Zwróć uwagę na pozycjonowanie aktywów, jeśli masz Roth IRA
Istnieje pewien rodzaj strategii zarządzania portfelem zwany pozycjonowaniem aktywów, który bierze udział w tego rodzaju sytuacjach, z których wiele opiera się na Roth IRA. Patrząc na miejsce, w którym generujesz swój pasywny dochód , i zastanawiasz się, które rodzaje dochodów są opodatkowane w oparciu o to, w jaki sposób są utrzymywane, ktoś zajmujący się pozycjami majątku zorganizowałby swoje życie finansowe w celu zmaksymalizowania sumy gotówkowej po opodatkowaniu, którą mogłaby uzyskać. trzymać.
Wyobraź sobie siebie bez aktywów, z wyjątkiem portfela o wartości 500 000 USD z 250 000 USD w Roth IRA i 250 000 USD na rachunku maklerskim . Masz tylko dwie inwestycje. Pierwsza to kolekcja obligacji, które płacą 5% rocznie lub 12 500 USD rocznie. Drugi to zbiór niebieskich zapasów żetonów, które nie wypłacają dywidend.
Jeśli umieścisz akcje niespłacające dywidendy w Roth IRA, trzymasz obligacje podlegające opodatkowaniu na rachunku maklerskim, a ty jesteś w przedziale 35%, to skończysz z 8 125 USD przychodami pieniężnymi rocznie.
Jeśli jednak zamienisz te dwie inwestycje i położysz podlegające opodatkowaniu obligacje w Roth IRA i akcje bez dywidendy na rachunku maklerskim, otrzymasz wszystkie 12 500 USD. To jest dodatkowe 4375 $, czyli o 53,85% więcej pieniędzy, niż byś zrobił, wszystko z powodu tego, jak trzymałeś swoje pozycje inwestycyjne.
Te małe rzeczy mają znaczenie, szczególnie w długim okresie czasu. Dodatkowe 4375 USD zainwestowane w 10% przez 50 lat to prawie 5 000 000 USD. Opłaca się, dosłownie, zwracać uwagę nie tylko na konkretne aktywa, które posiadasz, ale także na miejsce parkowania tych aktywów.
Ogólna zasada dotycząca inwestycji Roth IRA
Mimo, że indywidualne okoliczności są różne i powinny być brane pod uwagę przy podejmowaniu decyzji finansowych, ogólną regułą dla inwestycji Roth IRA jest to, że powinieneś dążyć do umieszczenia najmniej bezpiecznych papierów wartościowych i aktywów w samej IRA, trzymając jednocześnie najbardziej efektywne podatkowo papiery wartościowe i aktywa dzięki innym, bardziej standardowym typom rachunków, w tym bezpośredniej rejestracji , DRIP i rachunkom brokerskim.
Aktywa, które mają tendencję do doceniania, są z natury podatkowo uprzywilejowane w porównaniu do tych, które wyrzucają większość bogactwa w formie gotówki.
Regularne obligacje korporacyjne są często dobrym wyborem dla Roth IRA, podobnie jak wysokodochodowe dywidendy i fundusze inwestycyjne .