Większość nowych inwestorów nie ma wiedzy do wyboru poszczególnych akcji
Dlaczego warto pochwalić ten konkretny produkt finansowy w świetle jego wad? Jeśli jesteś zwykłym inwestorem, który nie jest w stanie odczytać bilansu , rachunku zysków i strat lub rachunku przepływów pieniężnych i brakuje ci funduszy niezbędnych do zatrudnienia jednej z niewielu białych rękawic, bogatych prywatnych firm zajmujących się zarządzaniem aktywami, obsługujących bogatych i ich plany wielopokoleniowej rodziny nieruchomości, fundusz indeksu zapewni ci wygodę za stosunkowo niską cenę. Innymi słowy, jest to "wystarczająco dobre", aby wykonać zadanie; duże osiągnięcie, gdy weźmie się pod uwagę, że jeden dokument analityczny Morningstar wykazał, że inwestorzy zyskali coś w rodzaju żałosnego zwrotu w wysokości 3% w okresach, w których bazowe inwestycje wygenerowały 9% zwrotu, ponieważ byli tak nieudolni w budowaniu portfela.
Mówiąc wprost, wiele osób nie rozumie, że skuteczne inwestowanie to najczęściej unikanie poważnych błędów.
Musisz nabyć zdywersyfikowany zbiór wielkich aktywów po korzystnych cenach, utrzymywać je w efektywny podatkowo sposób przez długie okresy (często obejmujące 25 lat lub więcej), a resztę czasu zostawić. Jeśli nie lubisz korzystać z bezpośrednich planów zakupu akcji i planów reinwestycji dywidend - świetna strategia, jeśli masz dyscyplinę, aby się do niej trzymać i taką, która wybiła wielu, wielu tajnych milionerów, takich jak zarabiający Ronald Ronald Czytajcie, kto zgromadził 8.000.000 $ - fundusze indeksowe są przyzwoitym mechanizmem do wykorzystania tej samej formuły.
1. Możesz zaoszczędzić pieniądze inwestując w fundusze o niskim koszcie
Kiedy inwestujesz w tanie fundusze indeksowe, opłata za zarządzanie lub wydatek może wynosić zaledwie 0,10% aktywów rocznie, w porównaniu z 1% lub 2% dla innych rodzajów funduszy inwestycyjnych . W praktyce oznacza to, że za każde 100 000 $, które miałeś w Roth IRA lub 401 (k) , pośrednio zapłaciłeś 100 dolarów w opłatach firmie zarządzającej pieniędzmi w porównaniu do płacenia 2000 $ z droższym aktywnie zarządzanym funduszem. To jest dodatkowe 1900 $ rocznie w twojej kieszeni. Przez długi czas to setki tysięcy, a nawet miliony dolarów dodatkowego bogactwa.
Są chwile, kiedy ten kompromis nie jest tego wart. Na przykład w wielu sytuacjach zarejestrowany doradca inwestycyjny lub prywatna firma zajmująca się zarządzaniem majątkiem oferuje znaczną dodatkową wartość w zakresie strategii podatkowej, kontroli ryzyka i pomocy w zakresie transferu pokoleniowego (takich jak korzystanie z rodzinnych spółek komandytowych i rabatów płynnościowych w celu obejścia limitów podatku od darowizn ) , żeby wymienić tylko kilka przypadków. W tych scenariuszach obawiałbym się płacenia więcej niż 1,5% rocznie w opłatach za zarządzanie. Jeśli jesteś pracownikiem biurowym o wartości 80 000 USD w aktywach inwestycyjnych mieszkających w Des Moines w stanie Iowa, to niekoniecznie warte są kłopotów lub kosztów związanych z zatrudnieniem kogoś takiego, jeśli możesz nawet wejść do drzwi, co jest bardzo mało prawdopodobne, aby nie było połączenia rodzinnego (większość z nich ma minimalne wymagania dotyczące salda otwarcia dla klientów od 500 000 do 10 000 000 USD).
Fundusz indeksowy będzie najlepszą alternatywą.
2. Fundusze niskonakładowe zapewniają powszechną dywersyfikację na ułamku kosztów
Jeśli jesteś małym inwestorem, który chciałby replikować S & P 500 , kupując bezpośrednio akcje każdego z 500 akcji, musisz wydać tysiące dolarów na prowizje i zainwestować miliony dolarów. (Nie dotyczy to większych inwestorów, którzy płacą zaledwie pół pensa za udział w kosztach transakcji w wielu przypadkach, gdy transakcje równoważenia lub inne transakcje dostosowawcze są obsługiwane przez program).
Z niskim indeksem funduszy, z drugiej strony, często można zainwestować nawet 500 dolarów za pośrednictwem konta emerytalnego lub 3000 dolarów za pośrednictwem zwykłego rachunku maklerskiego .
3. Fundusze niskiego kosztu istnieją dla wielu klas aktywów, strategii inwestycyjnych, kapitalizacji rynkowej i innych
Fundusze o niskim oprocentowaniu stały się tak popularne, że obecnie istnieją fundusze inwestycyjne, które obejmują niemal wszystkie mandaty inwestycyjne lub alokację aktywów, które można mieć.
Chcesz inwestować tylko w akcje o małej wartości? Zszywki dla klientów? Zapasy energii? Międzynarodowe farmaceutyki? Istnieje indeks, który śledzi to, co pozwoli ci zainwestować w koszyk zapasów na rozsądnych poziomach wydatków.
4. Fundusze niskonakładowych indeksów mogą być tak proste lub zaawansowane, jak tylko chcesz
Istnieją fundusze indeksowe, które są całkowicie nieodpowiednie dla nowych inwestorów, takich jak te, które posiadają aktywa w walutach obcych. Dla wszystkich celów i celów, fundusz indeksowy nie jest bezpieczniejszy ani bardziej niebezpieczny niż podstawowe inwestycje, które posiada. Jeśli umieścisz 100% swojej wartości netto w funduszu indeksowym specjalizującym się w obligacjach śmieciowych, nie jesteś zdywersyfikowany, po prostu posiadasz wiele różnych papierów wartościowych w ramach klasy aktywów śmieciowych. Fundusz indeksowy to nic innego jak rodzaj funduszu inwestycyjnego. To nie jest specyficzny rodzaj inwestycji.
5. Pasywne inwestowanie w fundusze o niskim koszcie oznacza, że nie trzeba wiele myśleć o inwestycjach indywidualnych
Kiedy posiadasz pasywny fundusz indeksowy, inwestujesz w pojedyncze akcje, obligacje, REIT i inne papiery wartościowe, ale nie musisz myśleć o poszczególnych zasobach.
Po znalezieniu funduszu indeksowego spełniającego Twoje potrzeby i tolerancję na ryzyko, należy kupić je, aby nie spędzać wolnego czasu, decydując, czy Procter & Gamble jest wart więcej niż Colgate-Palmolive czy US Bancorp tańsze niż Wells Fargo & Company. Nie trzeba, aby zapasy ropy spadły o 50% z powodu dużego nasycenia na rynkach towarowych lub zapasów linii lotniczych, które zbankrutowały po wydarzeniach takich jak ataki z 11 września 2001 roku . Oczywiście doświadczasz tych rzeczy - są one bardzo, bardzo realne i posiadasz indywidualne zapasy, uporządkowałeś swoje sprawy w sposób, w jaki ich nie widzisz, chyba że celowo pociągniesz indeksu funduszy - ale możesz pozostać świadomym ich ignorancją, zakładając, że jesteś skłonny podjąć ryzyko wiary, że zastosowana metodologia jest nadal rozsądna. Ma to olbrzymie zalety dla niektórych rodzajów profili psychologicznych, idąc prosto do sedna ekonomii behawioralnej.