Podejmuj decyzje dotyczące dużych portfeli, zanim emocje mogą wpłynąć na ciebie
To może zabrzmieć banalnie, ale oświadczenie w sprawie polityki inwestycyjnej nie jest jakimś kreatywnym ćwiczeniem pisania, które można zignorować - to poważna sprawa. Przykład: Jeśli kiedykolwiek zgromadzisz poważne pieniądze, szanse na to, że uda Ci się stworzyć samodzielnie zarządzane konto, nie będą inwestować poprzez fundusze inwestycyjne lub fundusze indeksowe .
Jedną z pierwszych rzeczy, które możesz zrobić, to usiąść z przedstawicielem firmy nadzorującej majątek i porozmawiać z nim, wypełniając razem oświadczenie o polityce inwestycyjnej, którego używa do wewnętrznego kierowania procesem podejmowania decyzji przy zakupie. lub sprzedać inwestycje dla ciebie.
Wyjmij kartkę papieru, weź długopis i przygotuj się na zanotowanie kilku notatek. Pomyśl o tych rzeczach w ciągu najbliższych dni i tygodni, a następnie odłóż czas na faktyczne wypełnienie ostatecznego oświadczenia o polityce inwestycyjnej, które przeglądasz co kwartał, pół roku, rok lub dwa razy w roku, aby upewnić się, że jesteś na dobrej drodze.
Podejmując decyzje, gdy jesteś spokojny, a świat jest w porządku, nie będziesz tak kuszony, by zboczyć z drogi, gdy na ulicach będzie biegła krew, a reporterzy telewizyjni bez tchu krzyczą na temat awarii Dow Jones Industrial Average i S & P 500 .
Określ swoje cele
Co, dokładnie, chcesz, żeby twoje pieniądze zrobiły dla ciebie?
Dlaczego inwestowanie jest na pierwszym miejscu? Musisz przypisać swoje bogactwo pracy . Zacznij od siedzenia i szczerości w stosunku do swoich celów. Na przykład możesz powiedzieć:
- Chcę mieć portfel generujący dywidendy, odsetki i czynsze w wysokości 5000 USD przed opodatkowaniem miesięcznie do czasu, gdy mam 62 lata, więc mogę połączyć to z dochodami z ZUS i żyć wygodnie.
- Chcę zostawić co najmniej 100 000 $ jako dziedzictwo dla każdego z moich dzieci i wnuków, być może w funduszu powierniczym, który rozdziela je na te grupy w równych ratach przez trzy lata, aby nie wydawać wszystkiego w jednym miejscu lub w jeden raz.
- Chcę spać spokojnie w nocy, nawet jeśli oznacza to, że moje pieniądze będą trochę wolniejsze, niż powinienem. Pożądany jest emocjonalny kompromis.
W przypadku pierwszych dwóch elementów możesz użyć kalkulatora finansowego, aby określić kwotę, którą musisz odłożyć, a także stawkę, którą musisz zgromadzić na istniejących aktywach, aby trafić w cele. Nie martw się, to nie jest tak trudne, jak się wydaje. W rzeczywistości, jeśli czytasz mój artykuł na temat dwugodzinnej wartości formuł pieniężnych, zrobiłeś już co najmniej kilka z tych obliczeń, nie zdając sobie z tego sprawy.
Ustaw limity alokacji zasobów
Następnie, po rozważeniu, jaka jest dobra stopa zwrotu dla każdej z różnych klas aktywów, musisz skonfigurować alokację zasobów w sposób, który pozwoli Ci osiągnąć cele w określonym przedziale czasu.
Na przykład możesz powiedzieć:
- Zawsze będę, bez wyjątku, utrzymywać co najmniej 10% mojej osobistej wartości netto w gotówce i ekwiwalentach gotówkowych, więc jeśli świat się rozpadnie, nie muszę się martwić o kupowanie artykułów spożywczych, gazu czy lekarstw. Te pieniądze nie muszą zarabiać. Oczywiście, dotrzymanie kroku inflacji jest idealne, ale nie jest to podstawową troską. To jest rezerwa; moja kotwica na wiatr. (Aby dowiedzieć się więcej, przeczytaj artykuł " Ile gotówki mam przechowywać w moim portfolio? ")
- Zawsze będę, bez wyjątku, zatrzymywać co najmniej 20% do 40% portfela w wysokiej jakości, " niebiesko-chipowych" akcjach, które wypłacają dywidendy , nawet jeśli na giełdzie spadnie o 50% lub więcej. Są to giganty handlu krajowego i międzynarodowego, które stanowią trzon globalnej gospodarki. Mogą wydawać się nudne i mogą wydawać się nie rosnąć tak szybko, jak kilka następnych dużych zapasów, ale mogą wykonać to zadanie, dając mi spokój, ponieważ zawsze powinny być warte więcej dziesięć lub dwadzieścia lat od teraz tymczasowej zmienności .
- Zatrzymam co najmniej 20% mojego portfela w bezpośrednio posiadanych nieruchomościach generujących środki pieniężne w moim mieście. Będzie to rezydentna rezydencja, jeśli będę musiał się wyprowadzić z mojego domu i skromniejszego, oferując dodatkowy wymiar użyteczności. Dochód z wynajmu pomoże mi sfinansować moje pozostałe inwestycje, a jego niska korelacja ze zwrotami na giełdzie daje mi stopień bezpieczeństwa, z którego w przeciwnym razie bym nie skorzystał.
Musisz opracować szczegóły, ale znalezienie odpowiedniego miksu dla Twojego stylu życia pomoże ci uniknąć znalezienia się w złej sytuacji.
Ustanowienie mechaniki prowadzenia portfela
Musisz zdecydować:
- Jak często oceniasz swoje portfolio, aby upewnić się, że jesteś w granicach ustalonych limitów i trafiasz na swoje słupki ogrodzeniowe.
- Filozofia inwestycyjna, której użyjesz, aby dodać nowe papiery wartościowe lub fundusze do swojego portfela (np. Kiedy mówiliśmy o konserwatywnych niebieskich chipach "kupuj i trzymaj" wcześniej, możesz powiedzieć: "Uwzględnię tylko akcje, które zwiększyły swoje dywidendy o co najmniej 15 lat z rzędu "i zaliczyć kilka innych testów a la old-school Benjamin Graham - podstawowe inwestycje).
- Jak regularnie przywracasz równowagę w twoich posiadłościach, czy też w ogóle będziesz się balansować.
- Okres pomiaru, którego użyjesz do określenia, czy twoja strategia jest na dobrej drodze. (Uwaga: wszystko poniżej 5 lat jest, jeśli mi wybaczysz, całkowicie idiotyczne.) Dowody akademickie na ten temat są jasne: Jeśli porównasz swoje portfolio z benchmarkiem miesięcznym, a nawet rocznym, przed 60- co miesiąc, prawdopodobnie zrobisz coś głupiego.)
Ostatnie myśli na temat pisania IPS
Upewnij się, że wypisujesz, podpisujesz i datujesz swoje oświadczenie o polityce inwestycyjnej, aby zachować odpowiedzialność. Jeśli powiesz, że nie pozwolisz, aby pojedynczy zapas lub obligacja przekroczyła 5% twojego portfela, trzymaj się wytycznych.
Jeśli zamierzasz zatrzymać pewną kwotę w obligacjach komunalnych wolnych od podatku jako fundusz kryzysowy, zrób to. Pomyśl o tym jak o portfelowym odpowiedniku umowy przedślubnej, tylko między tobą a twoimi pieniędzmi. O wiele łatwiej jest podejmować decyzje z wyprzedzeniem, gdy to wszystko wino i róże.