Pilnowanie nagrody może pomóc w poprawie ostrości
- Dobre cele inwestycyjne są mierzalne. Oznacza to, że są jasne, zwięzłe i określone. Mówienie sobie: "Mam zamiar wyznaczyć cel, jakim jest zaoszczędzenie 50 $ tygodniowo" jest przydatne, ponieważ możesz ocenić swoje finanse i ustalić, czy odniosłeś sukces, czy też nie. Albo zrobiłeś, albo nie zrobiłeś, oszczędzając 50 $ tygodniowo. Natomiast mówiąc coś w rodzaju: "Mam zamiar ustanowić cel, jakim jest zaoszczędzić więcej pieniędzy każdego roku" jest nieco bezużyteczne, ponieważ nie pociąga cię do odpowiedzialności.
- Dobre cele inwestycyjne są rozsądne i racjonalne. Jeśli powiesz, że chcesz osiągnąć 1 milion dolarów osobistej wartości netto przed 40 rokiem życia, możesz użyć takich rzeczy, jak wartość pieniężna, aby sprawdzić, czy twoja obecna stopa oszczędzania jest wystarczająca. Nie osiągniesz tego poprzez odłożenie 5000 $ rocznie pomiędzy 18 a 40 rokiem życia, z historycznie prawdopodobną stopą zwrotu . Oznacza to, że musisz obniżyć swoje oczekiwania lub zwiększyć ilość pieniędzy, które wkładasz do pracy każdego roku.
- Dobre cele inwestycyjne są zgodne z długoterminowymi celami. Powiedziałem to zbyt wiele razy, aby zliczyć przez lata - w rzeczywistości, jeśli regularnie czytasz moją pracę, prawdopodobnie jesteś zmęczony tym, że to mówię - ale warto to powtórzyć, ponieważ wiadomość nigdy nie wydaje się przedostawać do duży procent ludzi, którzy są zaprogramowani, że pieniądze są jedyną rzeczą, która ma znaczenie: Pieniądz jest narzędziem, które powinno istnieć, aby ci służyć. Nic więcej. Nic mniej. Jedynym celem pieniędzy jest poprawienie twojego życia; aby dać ci rzeczy, które pozwalają ci doświadczyć więcej szczęścia i użyteczności. To nie jest dobre, aby skończyć z ogromnie dużym bilansem, jeśli oznacza to, że musisz poświęcić wszystko, co ma wartość w twoim życiu i ostatecznie umierasz, pozostawiając za sobą owoce swojej pracy dla spadkobierców lub innych beneficjentów, którzy są nieodpowiedzialni lub nie mają wdzięczności za pracę, którą im podarowałeś. Czasami lepiej jest mieć niższą stopę oszczędności i cieszyć się podróżą bardziej niż w przeciwnym razie. Sztuka polega na tym, aby mądrze wyważyć swoje długoterminowe pragnienia i krótkoterminowe pragnienia w sposób maksymalizujący radość. Nie ma na to formuły, ponieważ tylko Ty możesz określić, jakie kompromisy chcesz podjąć; które ofiary dają większe dywidendy dla ciebie na drodze .
Pytania do zadawania sobie pytań podczas ustalania celów inwestycyjnych dla niezależności finansowej
Kiedy usiądziesz i zaczniesz opracowywać swoje cele inwestycyjne, zadaj sobie następujące pytania, aby wyjaśnić niektóre z domyślnych założeń. Może to być szczególnie przydatne ćwiczenie, jeśli jesteś w związku małżeńskim, ponieważ wiele razy małżonkowie nie wiedzą, że nie muszą działać z tego samego punktu wyjścia, jeśli chodzi o sprawy finansowe.
- Jaki jest Twój numer"? Aby uzyskać niezależność finansową od swojego portfela, ile miesięcznego pasywnego dochodu byłby wymagany, gdybyś nie wypłacał więcej niż 3 procent do 4 procent wartości głównej każdego roku? Jest to kwota, którą by podjął, gdybyś chciał przeżyć swój kapitał bez konieczności sprzedawania czasu komuś innemu, ciesząc się pożądanym standardem życia.
- Jaka jest Twoja tolerancja na ryzyko? Niezależnie od tego, jaki sukces odniosłeś lub ile pieniędzy zgromadziłeś, niektórzy ludzie są podłączeni w taki sposób, że wahania wartości rynkowej ich portfela prowadzą do ogromnych poziomów emocjonalnej nędzy. Wolą raczej w przyszłości mniej pieniędzy i cieszą się niższą stawką, ale mają płynniejszą jazdę. Uczenie się, że jesteś uczciwy wobec siebie w związku z tym, gdzie spoczywasz na tym spektrum, jest ważną częścią dojrzałości fiskalnej. Na przykład, choć w większości przypadków może to być dla ciebie niekorzystne, nie musisz posiadać akcji, by budować bogactwo . Istnieją inne klasy aktywów, które mogą Ci pomóc i które mają zdolność do mieszania kapitału, a jednocześnie do wypłaty dywidend, odsetek i / lub czynszów .
- W jaki sposób wartości moralne i etyczne wpływają na strategię zarządzania portfelem? Każdy z nas istnieje jako część świata; nasze działania i decyzje wpływają na ludzi wokół nas na lepsze lub na gorsze. Jak chcesz zainwestować swoje pieniądze? Czy czujesz się komfortowo mając akcje tytoniowe? A co z zapasami u producentów broni? Czy masz moralny problem z posiadaniem destylarni alkoholowych? Firmy energetyczne, które mają duży ślad węglowy? Kiedy nadchodzi pchnięcie, musisz zdecydować, z czym możesz żyć, jeśli chodzi o generowanie dochodu i to, co jest dla ciebie mostem za daleko.
- Czy planujesz wydać cały swój kapitał w trakcie swojego życia lub czy pragniesz pozostawić po sobie spuściznę finansową dla swoich spadkobierców i beneficjentów? Jeśli wydasz swój kapitał, oznacza to, że będziesz mógł cieszyć się wyższym stopniem wypłaty, niż mógłbyś wesprzeć w inny sposób. Jeśli tego nie zrobisz, dostaniesz niewielką część strumienia pasywnego dochodu z twoich gospodarstw, ale główny zobowiązany powinien rosnąć w miarę upływu czasu, pod warunkiem, że jest ostrożnie zarządzany, służąc jako to, co efektywnie równa się darowiźnie. Ustalenie właściwej odpowiedzi zależy od wielu czynników, ale chodzi o to, że ktoś wyda te pieniądze. Musisz upewnić się, że jest to osoba, którą chcesz zrobić, nawet jeśli jest to ty. Co więcej, jeśli zostawisz pieniądze za innymi dla przyjemności, czy zrobisz to wprost, bez żadnych zobowiązań, czy też założysz fundusz powierniczy ?
- Czy ograniczysz inwestycje do swojego kraju lub rozwiniesz się globalnie? Pomimo wzrostu nacjonalizmu, który rozpoczął się w 2016 r., Siły globalizacji są realne, są potężne i mają znaczenie, ponieważ każdy, kto ma dostęp do konta maklerskiego, może stać się właścicielem firm na całym świecie. Możesz być pracownikiem branży stalowej w pasie rdzy i zbierać dywidendy ze Szwajcarii, Wielkiej Brytanii, Niemiec i Japonii. Możesz być nauczycielem w Kalifornii i oglądać pieniądze przychodzące z twoich gospodarstw w Kanadzie i Francji. Wprawdzie wiąże się to z dodatkowym ryzykiem trwałego odpływu kapitału, a także z innymi rodzajami ryzyka, takimi jak ryzyko walutowe i ryzyko polityczne, oferuje również większą dywersyfikację i potencjalną ekspozycję na wyniki rynkowe, które mogą okazać się lepsze pod względem ryzyka niż w przypadku byłby dostępny tylko z krajowego portfela.
- Co motywuje Cię do osiągnięcia finansowej niezależności? Podczas gdy niektórzy ludzie są naturalnymi oszczędzającymi - mają tendencję do gromadzenia się bez naprawdę powodu, aby to robić, ponieważ żyją poniżej swoich możliwości i tak naprawdę nie wiedzą, co zrobić z różnicą - większość ludzi jest napędzana przez pierwotną lub wtórną motywację, która powoduje do gromadzenia kapitału. Niezmiernie ważne jest, abyś spojrzał w siebie i uczciwie odpowiedział na pytanie "Dlaczego?". Dlaczego jesteś zmuszony do oszczędzania? Co sprawia, że chcesz inwestować, a nie wydawać lub przekazywać pieniądze, które przepływają przez twoje ręce? Często, wchodząc w sedno tego pytania, możesz lepiej zaprojektować swoje portfolio, aby osiągnąć to, czego naprawdę szukasz.
- Czy jesteś w stanie emocjonalnie zarządzać swoim portfelem na własną rękę? To pytanie może być trudne dla niektórych osób, ponieważ czują, że bycie uczciwym oznacza przyznanie się do osobistego niedociągnięcia. To kompletna bzdura. Celem jest wyciągnięcie tego, co chcesz, z twojego portfela, aby nie udowodnić, że jesteś mistrzem wszechświata. Vanguard, jedna z największych firm zajmujących się zarządzaniem aktywami, sponsorująca zarówno aktywne, jak i pasywne fundusze inwestycyjne oraz fundusze giełdowe na świecie, oszacowana w jednym z jego dokumentów, że typowy inwestor może z czasem dodać netto 3 procent lub więcej zwroty z inwestycji poprzez zatrudnienie jednego z doradców, korzystając z ram, które wyłożyli w swoich argumentach; że wyższe opłaty za doradztwo w zakresie inwestycji są bardziej niż zrekompensowane z powodu kombinacji modyfikacji zachowań, wskazówek podatkowych, pomocy w planowaniu finansowym i innych usług, które w jakiś sposób przynoszą korzyści klientowi. Możesz przeczytać ich argumenty w publikacji Vanguard Research z września 2016 r. "Wykorzystanie wartości: Kwantyfikacja alfa doradcy Vanguard". Innymi słowy, koszt alternatywny liczy się tak samo, jak koszt jawny ; przesłanie, które zbyt często ginie w epoce dźwięków, memów i upraszczania.
- Jak różne klasy aktywów pasują do Twojej osobowości i temperamentu? Zdaję sobie sprawę, że już to trochę poruszyliśmy, ale ta kwestia jest nieco odmienna i wymaga dalszej dyskusji. Ludzkość jest różnorodna. Każdy z nas jest podłączony inaczej. Posiadamy własne unikalne sympatie i antypatie; rzeczy, które nas uszczęśliwiają i rzeczy, które powodują irytację. Tak jak niektórzy wolą wołowinę lub kurczaka, istnieje wiele sposobów na zarabianie i inwestowanie pieniędzy na tym świecie, gdy wyruszasz w podróż ku niezależności finansowej. Zastanów się, przez chwilę, nieruchomości . Nieruchomości zostały na długo przed powstaniem giełd. Wraz z pożyczaniem pieniędzy jest jedną z najstarszych tradycji. Kupujesz nieruchomość, którą ktoś inny chce użyć, pozwalasz jej używać przez określony czas pod serią paktów i norm społecznych i kulturowych, które określają specyfikę umowy, aw zamian, ty są wypłacane pieniądze, które określa się jako czynsz. Jednak wśród swoich obowiązków musisz upewnić się, że nieruchomość jest utrzymywana w wystarczającym stopniu. Jeśli specjalizujesz się w nieruchomościach mieszkalnych i toaletach w środku nocy, otrzymujesz telefon, chyba że zapłacisz firmie zarządzającej nieruchomościami, która zajmie się tymi sprawami. Twój najemca może rozwinąć problem uzależnienia od narkotyków i sprzedać urządzenia. On lub ona może stać się skarbnicą i zniszczyć tak wiele mienia, że jest potępiony przez miasto. To kompromis. Te potencjalne problemy należą do kosztów, które musisz ponieść, aby móc czerpać korzyści z nieruchomości. Nie ma prawdziwego sposobu na obejście tego. To jest życie. Osobiście nie uważam tego za atrakcyjne. W rezultacie, podczas mojej kariery zazwyczaj skupiałem się na prywatnych firmach i papierach wartościowych, takich jak akcje zwykłe, ponieważ kompromisy, o które chodzi, nie przeszkadzają mi prawie tak bardzo. Gdybym kiedykolwiek zagłębił się w znaczący sposób w inwestycje w nieruchomości, najprawdopodobniej byłaby to nieruchomość komercyjna ze względu na dłuższe warunki umowy najmu i fakt, że będę negocjował z klientami korporacyjnymi, a nie osobami fizycznymi. To lepiej pasuje do tego, kim jestem. Nie twierdzę, że nigdy nie brałbym pod uwagę nieruchomości mieszkalnych, ale jestem świadomy kompromisów i musiałbym mieć wyjątkowy zestaw okoliczności, aby przejść przez ten konkretny Rubikon.
- Jaki jest twój horyzont czasowy? Nawet jeśli dana klasa aktywów lub inwestycja pasuje do Twojej osobowości, temperamentu, wartości netto, sytuacji płynnościowej i preferencji, niekoniecznie oznacza to, że jest dobrze dopasowana, biorąc pod uwagę, że horyzont czasowy, zanim będziesz musiał użyć go, by uzyskać płynność, może nie wyrównaj. Na przykład, powiedzmy, że masz dodatkowe 100 000 $ na wdrożenie, ale uważasz, że będziesz potrzebować pieniędzy w ciągu pięciu lat. Bez względu na to, jak atrakcyjna jest okazja, jeśli masz szansę zainwestować w wielki prywatny biznes , który nie miał zaplanowanej płynności i nie wypłacił dywidendy, prawdopodobnie nie jest rozsądnie, aby dokonać inwestycji, ponieważ potrzebujesz inwestycji nie mogą się spotkać - a mianowicie zwrot gotówki lub ekwiwalentów gotówki w ciągu 60 miesięcy.
Oczywiście, to tylko kilka rzeczy, które powinieneś rozważyć, ale nie powinieneś ich glosować. Zrób to na samym początku, podejmuj obliczone decyzje w kierunku swoich celów finansowych, a przekonasz się, że sprawy są o wiele łatwiejsze.